Господин Ивлев является владельцем компании по ремонту специализированного электроинструмента для строительных предприятий. Компания имеет два сервисных центра “Всегда с Вами” и “Готовы помочь”, которые находятся на отдельном учете и расположены в разных районах областного центра.
Изучая результаты деятельности сервисных центров за текущий год, г-н Ивлеев заметил один и тот же уровень деятельности. Этот факт поразил его, так как всегда было ощущение, что масштабы деятельности у “Всегда с Вами” должны быть больше, так как они потребляют больше ресурсов.
Господин Ивлев, зная ваши знания в области финансового менеджмента, попросил проанализировать деятельность сервисных центров, используя приведенные ниже данные, проведя финансовый анализ деятельности, и выработать предложения по повышению эффективности деятельности.
Вся реализация и все закупки осуществляются в кредит.
Задание 2. Агентство “Праздник”
Накануне праздника Нового года существует традиция подводить итоги прошедшего года. Приверженцем традиции являлся и директор (он же и собственник) рекламного агенства “Праздник” Егор Николайчев. В последние дни года он очень торопил своего бухгалтера с годовым отчетом, так как в случае хороших результатов имел намерения потратить приличную сумму денег на экзотический отпуск с семьей в Рождественские каникулы. И вот накануне праздника вечером долгожданный отчет лежал у Егора на столе. Заглянув в него, Егор обнаружил, что последний год принес компании прибыль, в отличие от предыдущих лет, представлявших собой череду сплошных убытков.
По телефону Егор поблагодарил бухгалтера за усилия и сообщал, какую радость доставило ему известие о том, что деятельность компании стала наконец прибыльной. Однако, бухгалтер поспешила разуверить его с этим и посоветовала не торопиться с изъятием денег из бизнеса, предложив встретиться для более детального обсуждения некоторых аспектов.
Обеспокоенный Егор решил самостоятельно ознакомиться с аспектами, о которых говорила бухгалтер. Желая понять их суть и возможные последствия, он обращается за помощью к Вам, как к большому специалисту в области финансового менеджмента.
Ознакомившись с предоставленными в Ваше распоряжение документами и дополняющими их относительными показателями, постарайтесь ответить на вопросы, приведенные в конце задания.
Округленные финансовые показатели, характеризующие прибыльность и тенденции изменения оборотного капитала, по данным на конец года:
Требуется:
• Объяснить Егору, почему бухгалтер настаивала на дополнительной встрече.
• Используя приведенные выше финансовые документы и относительные показатели, прокомментировать
i) прибыльность бизнеса
ii) ситуацию с оборотным капиталом.
• Составить прогноз финансовых документов на следующие три года
Задание 3. Компания “Колокольный звон”
Компания “Колокольный звон”, приступающая к деятельности в ближайшее время, будет заниматься закупкой и перепродажей колоколов для последующей установки их в церквях по всей Европе.
Руководству компании необходимо подготовить прогнозы финансовых отчетов, касающихся деятельности в предстоящем первом году, основываясь на следующем:
- 500 000 ф.с. наличными денежными средствами поступит от акционеров. Под 10% годовых будет взят долгосрочный банковский заем в сумме 120 000 ф.с. Банковский процент будет выплачен.
- За наличный расчет будут приобретены постоянные активы стоимостью 250 000 ф.с. полезный срок службы которых составляет 5 лет. Для учета амортизации будет применяться линейный метод.
- Вся реализация будет осуществляться в кредит. Суммарная выручка составит 360 000 ф.с. и будет поступать равномерно на протяжении года с задержкой выплат на месяц.
На протяжении года будут приобретены колокола на сумму 120 000 ф.с. (закупки будут производиться равномерно с оплатой в начале каждого квартала).
Предполагается, что на конец года останутся неиспользованные запасы на сумму10 000 ф.с.
- Постоянные накладные затраты, равномерно распределенные на протяжении года, составят 120 000 ф.с., причем 80 тыс – это плата за коммунальные услуги, она будет оплачена с задержкой в один месяц, а 40 тыс – плата за телефон– с задержкой в два месяца.
- Налоги в первый год деятельности выплачиваться не будут ввиду нахождения компании в Европейской предпринимательской зоне.
Требуется:
1. Используя приведенные выше данные, подготовить прогнозы следующих финансовых документов:
- Отчет о движении денежных средств за год
- Отчет о прибылях и убытках за год
- Баланс на конец года в вертикальном формате
2. Проанализировать деятельность компании за год, используя полученные финансовые документы
3. Рассчитать показатели, характеризующие управление оборотным капиталом.
4. Проанализировать управление оборотным капиталом. в компании и дать необходимые рекомендации
Задание 1. Магазин «Еда всегда»
Круглосуточный магазинчик в спальном районе «Еда всегда» торгует молоком и хлебом. В месяц объем продаж составляет 60000 буханок хлеба по 8 руб/шт и 30000 упаковок молока по 12 руб/шт. Закупочные цены составляют соответственно 7 и 10 руб. Арендная плата составляет 20000 руб/мес, заработная плата персонала (оклады 4 продавщиц, по 2 на каждый отдел, работающих посменно) с начислениями – 20000 руб., , а также директора и бухгалтера – 15000 руб. Продавцы получают также в виде премии 3% от выручки «своего» товара, директор – 2% от общей выручки. Магазину принадлежит большой холодильник стоимостью 240 тыс. руб. с нормативным сроком службы 10 лет. Из-за устаревшего дизайна хозяйка магазина хотела бы заменить его не позднее, чем через 5 лет. Магазин сам занимается доставкой товара (наемный водитель со своей машиной), расходы по доставке составляют в среднем 1 % от стоимости товара по закупочным ценам.
Составьте модель и найдите ежемесячную прибыль.
Составьте прогноз движения денежных средств помесячно и баланс на конец года.
Определите, что произойдет, если в следующем году продажи хлеба возрастут на 20%, а молока на 10%.